Scientific journal

Bulletin of the Altai Academy of Economics and Law

Print ISSN 1818-4057

Online ISSN 2226-3977

List of the Higher Attestation Commission

A COMPARATIVE ANALYSIS OF TAXATION OF ORGANIZATIONS ENGAGED IN GOLD MINING IN RUSSIA AND ABROAD

1

• Authors
• Files
• Abstract
• Keywords
• References

Введение

Стратегией развития золотодобывающей отрасли России предусматривается формирование конкурентоспособного, технологически суверенного сектора, обеспечивающего устойчивое развитие и экономическую безопасность страны. Однако обеспеченность запасами минерального сырья постоянно снижается, что вынуждает компании пересматривать кондиции запасов, вовлекать в оборот вторичное минеральное сырьё, перерабатывать электронный лом, промышленные отходы и композитные сплавы. Вовлечение техногенного сырья позволяет увеличить извлечение металлов без строительства новых проектов, требующих инвестиций.

В этих условиях важнейшим инструментом регулирования отрасли выступает налоговая политика. Она определяет не только бюджетные доходы, но и инвестиционную активность недропользователей. В России с 2025 г. введены повышенные ставки налога на добычу полезных ископаемых (далее – НДПИ) и налога на прибыль, что создаёт дополнительную нагрузку на производителей. Вместе с тем зарубежные страны (Канада, Австралия, Китай, Индия, Казахстан, ЮАР) применяют более гибкие фискальные механизмы, включая инвестиционные налоговые кредиты, субсидии на разведку и инфраструктуру, пониженные ставки роялти для новых проектов. Актуальность исследования обусловлена необходимостью адаптации российской системы налогообложения к современным вызовам: истощению запасов, росту себестоимости, волатильности цен на золото.

Цель исследования – провести сравнительный анализ налогообложения организаций-недропользователей в России и зарубежных странах (Индия, Казахстан, Китай, Канада, Австралия, ЮАР) и на его основе разработать предложения по совершенствованию российской налоговой политики в части стимулирования добычи и переработки золота, повышения инвестиционной привлекательности отрасли и обеспечения баланса бюджетных доходов.

Материалы и методы исследования

В работе использованы официальные данные налогового законодательства России (далее – НК РФ), Казахстана, Китая, Индии, Канады, Австралии и ЮАР, а также открытые статистические материалы и аналитические обзоры (включая публикации IRS, USGS, национальных налоговых служб). Применены методы системного и сравнительного анализа, табличного представления данных, а также обобщения и группировки. Динамика российских налоговых ставок рассмотрена за период с 1999 по 2025 г. на основе законодательных актов. Сравнение проводилось по следующим ключевым параметрам: виды налогов (НДПИ, роялти, налог на прибыль), ставки, налоговая база, уровень управления, наличие льгот и преференций, административная нагрузка.

Результаты исследования и их обсуждение

В России за период 1999–2025 гг. налоговая нагрузка на золотодобычу претерпела значительную трансформацию: от экспортных пошлин и фиксированной ставки НДПИ 6% – к прогрессивной шкале с надбавкой 10% при цене золота свыше 1900 долл. за унцию, повышению налога на прибыль до 25% и введению временных дополнительных платежей.

Сравнение базовых параметров налогообложения показало, что Россия использует относительно высокие фиксированные ставки (6% + прогрессивная надбавка) при ограниченном спектре инвестиционных льгот по сравнению с Канадой (инвестиционные налоговые кредиты до 30% в провинции Онтарио, субсидии на разведку до 40% в Квебеке) или Австралией (налоговые каникулы для новых проектов в Западной Австралии, субсидии на инфраструктуру до 50% в Квинсленде).

Сравнительный анализ льгот (табл. 4) показал, что зарубежные страны активно применяют целевые стимулы: налоговые каникулы для новых проектов (Канада, Казахстан), ускоренную амортизацию, субсидии на геологоразведку и инфраструктуру, льготы для проектов в северных и отсталых регионах. В России аналогичные механизмы (РИП, ТОР) также действуют, но их применение в золотодобыче ограничено.

Реализация стратегии развития золотодобывающей отрасли связана с рисками. Государственное регулирование золотодобывающей отрасли стимулирует деятельность недропользователей при помощи мер государственной поддержки [10, 15]. Особую роль в развитии отрасли играют научно-исследовательские и опытно-конструкторские работы (далее – НИОКР) [1]. Меры стимулирования экономического роста территорий показаны в работах [2, 6]. Финансовая поддержка отечественных производителей товаров, работ и услуг и оценка эффективности системы управления бюджетными инвестициями в Российской Федерации приведены в работах [4, 14]. Меры господдержки направлены на устойчивый рост производства золота в условиях усиления развития технологий и льготных налоговых режимов в работах [9, 13, 15]. Государственная поддержка инвестиционной деятельности в Российской Федерации и фискальные правила в отношении конъюнктурных сырьевых доходов представлены в работах [11, 12]. В целом, исходя из анализа вышеуказанных работ, а также работ Караева А. К. [7, 8], можно сделать вывод, что регулирование деятельности организаций в России направлено на устойчивый рост. Технологические тренды в развитии отрасли смещаются в сторону извлечения попутного металла, налогообложение такого извлечения предполагает введение дифференцированных налоговых ставок по налогу на добычу полезных ископаемых [3, 5]. В Индии для стимулирования попутного извлечения предусмотрено установление пониженных налоговых ставок роялти (до 2% для попутных компонентов согласно правилам отдельных штатов). В Китае пониженные ставки ресурсного налога (вплоть до обнуления) применяются для переработки техногенного сырья на региональном уровне (например, провинция Шаньдун). В Японии и ЕС существует грантовая поддержка технологий, то есть софинансирование научных работ по извлечению металлов. Швейцария, ОАЭ, Сингапур развивают модель торгово-логистических хабов, тем самым снижают издержки и удерживают компетенции по переработке различных видов минерального сырья, включая вторичное. Промышленно развитые страны используют фискальные методы для удержания добавленной стоимости и компетенций по стратегическому сырью, развивающиеся экономики используют автономные экосистемы для снижения зависимости от западной финансовой инфраструктуры. Ювелирный сектор выступает стабилизатором спроса; в Индии, США, Германии и Японии он развивается через механизм свободных экономических зон, обеспечивая локализацию переделов переработки вторичного сырья. Растут государственные резервы для снижения внешних рисков, часть стран наращивает их для дедолларизации. Динамика налоговых ставок и основные этапы трансформации фискального регулирования золотодобывающей отрасли России приведена в таблице 1.

Представленные в таблице 1 данные отражают поступательное развитие и расширение границ налогообложения добывающей сферы, усиление гибкости и дифференциации подхода к изъятию ренты преимущественно посредством трансформации налоговых ставок и изменений методики формирования налоговой базы. Зарубежная практика применения фискальных инструментов регулирования деятельности в сфере добычи и обращения драгоценных металлов включает ряд направлений, совокупность которых можно сгруппировать следующим образом: 1) налогообложение компаний, осуществляющих деятельность по всей цепочке горно-производственного цикла (геологоразведочные работы, добыча, переработка и обогащение, аффинаж), до стадии производства и реализации; 2) учёта и хранения драгметаллов; 3) реализации на экспорт; 4) стимулирование рециклинга и вторичного обращения драгметаллов посредством налоговых льгот и субсидий, предоставляемых организациям, осуществляющим переработку и вторичное использование драгметаллов, что способствует снижению зависимости от первичной добычи и повышает устойчивость отрасли в целом; 5) контрольно-надзорные механизмы, предусматривающие обязательное лицензирование, маркировку и контроль за оборотом драгоценных металлов, направленные на борьбу с нелегальным оборотом; 6) диверсификация и международная координация поставок драгметаллов на мировой рынок, что особенно важно в условиях нестабильной экономики и геополитических рисков. Сочетание вышеперечисленных механизмов регулирования рынка драгоценных металлов на практике направлено на эффективное управление процессами в данной сфере, обеспечение поступлений бюджетных доходов и снижение рисков. В таблицах 2, 3 и 4 приведено сравнение базовых условий налогообложения золота в России и ряде зарубежных стран по состоянию на 31.12.2025.

Таблица 1

Динамика налоговых ставок в сфере золотодобычи в России с 1999 по 2025 гг. (по состоянию на 31.12.2025)

Год	Изменение (налог/мера)	Описание	Нормативный акт / ссылка
1999	Введение экспортной пошлины	Пошлина в размере 5%	Постановление Правительства РФ от 29.01.1999 № 107
2002	Введение НДПИ	Ставка 6% – золото, 6,5% – серебро	НК РФ, гл. 26 (введена ФЗ № 126-ФЗ от 08.08.2001)
2002	Отмена экспортной пошлины	–	ФЗ № 126-ФЗ от 08.08.2001
2013	Введение РИП	Налог на прибыль 0% в федеральный бюджет, в региональный – не более 10%; понижающие коэффициенты к НДПИ	ФЗ № 267 от 30.09.2013
2015–2018	Льготы для техногенных месторождений	НДПИ 0% при добыче из вскрышных пород, отвалов при отсутствии технологий в РФ	ФЗ № 473 от 29.12.2014
2015–2018	Создание ТОР	Снижение/обнуление налогов на прибыль, имущество, землю; сниженные страховые взносы	ФЗ № 473 от 29.12.2014
2021	Введение рентного коэффициента	Рентный коэффициент = 1 (для золота)	НК РФ, ст. 342 (ФЗ № 324-ФЗ от 23.11.2020)
2023	Установление ставки НДПИ	6% для всех продуктов, содержащих драгметаллы	НК РФ, ст. 342 (ФЗ № 389-ФЗ от 31.07.2023)
2024	Временная надбавка к НДПИ	78 000 руб./кг; отменена курсовая экспортная пошлина	ФЗ № 389-ФЗ от 31.07.2023 (в ред. 2024 г.)
2025	Прогрессивная надбавка к НДПИ	10% от превышения мировой цены $1900/унция	ФЗ № 389-ФЗ от 31.07.2023 (в ред. 2025 г.)
2025	Повышение налога на прибыль	С 20% до 25%	ФЗ № 389-ФЗ от 31.07.2023
2025	Ставка НДПИ (золото, серебро)	6% для всех продуктов, содержащих драгметаллы	НК РФ, ст. 342 (в ред. 2025 г.)

Источник: составлено автором [16].

Таблица 2

Сравнение основных параметров налогообложения драгоценных металлов (на примере золота) в России и зарубежных странах (по состоянию на 31.12.2025)

Параметр сравнения	Россия (НДПИ)	Индия (роялти)	Казахстан (роялти/НДПИ)	Китай (Resource Tax)
Ставка налога	6% фиксированная; 10% с разницы между фактической ценой и ценой, рассчитанной по уровню $1900/унция	2–4% (зависит от штата, например, в Раджастане – 2%, в Карнатаке – 4% – Rule 11, MMDR Act, 1957)	Роялти: 3–5% (Кодекс РК, ст. 301); НДПИ: 7,5–11% (в зависимости от объёма добычи)	1–5% (региональные ставки, например, провинция Шаньдун – 3%, Сычуань – 2% – Resource Tax Law, 2020)
Налоговая база	Стоимость добытого золота	Стоимость или объём добычи	Стоимость добычи	Стоимость или объём добычи
Уровень управления	Федеральный налог	Федеральный + штатные налоги	Федеральный + региональные корректировки	Региональный налог
Гибкость ставок	Фиксированная + прогрессивная надбавка	Зависит от штата и объёма	Зависит от месторождения и объёма	Зависит от региона
Период уплаты	Ежемесячно	Поквартально/ежегодно	Ежемесячно/ поквартально	Поквартально
Поддержка отрасли	Ограниченные льготы	Льготы для разведки, субсидии	Инвестиционные налоговые каникулы	Региональные льготы
Административная нагрузка	Высокая	Средняя	Средняя	Низкая

Источник: составлено автором на основе [16–25].

Таблица 3

Налогообложение добычи рудного и россыпного золота в России (по состоянию на 31.12.2025)

Параметр	Рудное золото	Россыпное золото
НДПИ	6% (фиксированная) + 10% с разницы при цене > $1900/унция	6% (фиксированная) + 10% с разницы при цене > $1900/унция
Налог на прибыль	25%	В зависимости от системы налогообложения
Региональные льготы	РИП, ТОР	–
Административная нагрузка	Высокая (ежемесячная отчётность по НДПИ)	Средняя (упрощённые правила для малых форм)

Источник: составлено автором на основе НК РФ [16].

Таблица 4

Налоговые льготы для добывающих компаний в зарубежных странах (по состоянию на 31.12.2025)

Страна, регион	Льготы по роялти/НДПИ	Льготы по налогу на прибыль	Инвестиционные льготы	Льготы на разведку	Прочие льготы	Нормативный акт / ссылка
Канада, провинция Онтарио	Ставка роялти – 2% для новых проектов (первые 3 года)	Налоговые каникулы до 5 лет (Ontario Mining Tax Act, R.S.O. 1990)	Инвестиционный налоговый кредит – до 15% расходов	Субсидии до 30% расходов (Ontario Junior Exploration Program)	Льготы для глубокой переработки	Ontario Mining Tax Act; Ontario Budget 2023
Канада, провинция Квебек	Ставка роялти – 1% для новых проектов (первые 5 лет)	Ускоренная амортизация 100% в первый год	Инвестиционный кредит – до 30% (Quebec Mining Tax Act)	Субсидии до 40% (Quebec Exploration Incentive)	–	Quebec Mining Tax Act, CQLR c M-15.1; Budget 2024
Австралия, штат Западная Австралия	Ставка роялти – 2,5% вместо 5% для новых проектов (первые 5 лет)	Налоговые каникулы до 5 лет для новых проектов (Mining Act 1978)	Субсидии на инфраструктуру до 40% (Infrastructure Investment Program)	Субсидии до 40% (Exploration Incentive Scheme)	Льготы для северных регионов (NAIF)	Mining Act 1978 (WA); WA Budget 2023/24
Австралия, штат Квинсленд	Ставка роялти – 3% для новых проектов (первые 5 лет)	Льготы по налогу на прибыль для инновационных проектов	Субсидии на оборудование до 30%	Субсидии до 30% (Collaborative Exploration Initiative)	–	Mineral Resources Act 1989 (Qld); Qld Budget 2024
Казахстан	НДПИ: 7,5–11% (в зависимости от объёма)	Налоговые каникулы на 5 лет для новых проектов	Инвестиционные субсидии до 30% расходов	Субсидии до 50% (Кодекс РК, ст. 305)	Льготы по налогу на имущество для новых проектов	Кодекс Республики Казахстан «О налогах…» от 25.12.2017 № 120-VI
Китай, провинция Шаньдун	Сниженная ставка ресурсного налога – 1–3%	Льготы по налогу на прибыль для инновационных проектов	Субсидии на модернизацию до 20%	Субсидии до 20% (региональные программы)	Льготы в рамках инициативы «Один пояс, один путь»	Resource Tax Law of PRC (2020); Provincial regulations
ЮАР	Ставка роялти – 0,5–7% (в зависимости от рентабельности)	Налоговые каникулы на 3–5 лет (для новых проектов)	Субсидии на оборудование до 30%	Субсидии до 30% (DMR programs)	Льготы для исторически неразвитых регионов	Mineral and Petroleum Resources Royalty Act, 2008; Income Tax Act, 1962

Источник: составлено автором [17-25].

Таблица 5

Налоговая нагрузка для добывающих компаний в России и зарубежных странах (по состоянию на 31.12.2025)

Страна	НДПИ/роялти, млн руб.	Налог на прибыль, млн руб.	Всего налогов, млн руб.	Нагрузка, %
Россия	17,55	29,69	47,24	16,2
Канада (Онтарио, льготы)	5,85	32,58	38,43	13,1
Казахстан (каникулы)	21,94	0	21,94	7,5

Источник: составлено автором.

Для оценки влияния налоговых режимов была рассчитана налоговая нагрузка для условной золотодобывающей компании при следующих унифицированных исходных данных (единый тип проекта – новое рудное месторождение, первые 3 года эксплуатации):

Добыча и переработка:

10 000 т руды в год;

Содержание золота в руде:

5 г/т → 50 000 г (50 кг) золота в руде1;

Извлечение:

90% → товарное золото 45 кг (45 000 г);

Цена золота:

6 500 руб./г (≈ 90 000 руб./унцию

при курсе 100 руб./долл.);

Выручка:

45 000 г × 6 500 руб./г = 292,5 млн руб.;

Себестоимость (AISC):

3 470 руб./г → 45 000 × 3 470 = 156,2 млн руб.;

Капитальные затраты (амортизируемые):

50 млн руб. в год (равномерная амортизация за 5 лет → 10 млн руб./год);

Прочие обязательные платежи (страховые взносы, имущественный налог) – учтены в составе AISC (как операционные затраты).

Россия (2025 г.):

НДПИ:

6% от выручки = 0,06 × 292,5 = 17,55 млн руб. (прогрессивная надбавка не применяется, т.к. цена < 1900 долл./унция);

Амортизация:

10 млн руб. (включена в себестоимость, уже учтена в AISC);

Налогооблагаемая прибыль:

292,5 – 156,2 – 17,55 = 118,75 млн руб.;

Налог на прибыль (25%):

118,75 × 0,25 = 29,69 млн руб.;

Итого налогов:

17,55 + 29,69 = 47,24 млн руб.;

Эффективная налоговая ставка (ETR):

47,24 / 292,5 ≈ 16,2%.

Канада (провинция Онтарио, новый проект с льготами, первые 3 года):

Роялти:

2% от выручки = 0,02 × 292,5 = 5,85 млн руб. (пересчёт по курсу 100 руб./USD);

Амортизация:

10 млн руб. (включена в себестоимость);

Инвестиционный налоговый кредит (ITC):

15% от капитальных затрат = 0,15 × 50 = 7,5 млн руб. (уменьшает налог на прибыль);

Налогооблагаемая прибыль до вычета ITC: 292,5 – 156,2 – 5,85 = 130,45 млн руб.;

Уменьшение на ITC: налоговая прибыль =

= 130,45 – 7,5 = 122,95 млн руб.;

Налог на прибыль (федеральный + провинциальный, средняя ставка 26,5%): 122,95 × 0,265 = 32,58 млн руб.;

Итого налогов:

5,85 + 32,58 = 38,43 млн руб.;

ETR: 38,43 / 292,5 ≈ 13,1%.

Казахстан (новый проект, налоговые каникулы по налогу на прибыль на 5 лет):

НДПИ: 7,5% (при объёме до 50 кг)

от выручки = 0,075 × 292,5 = 21,94 млн руб.;

Роялти отсутствует (заменено НДПИ);

Амортизация: 10 млн руб.

(включена в себестоимость);

Налог на прибыль: 0% (каникулы);

Итого налогов: 21,94 млн руб.;

ETR: 21,94 / 292,5 ≈ 7,5%.

Результаты представлены в таблице 5.

Расчёт показывает, что даже при низком НДПИ (Россия) общая нагрузка выше из-за налога на прибыль. В Казахстане нагрузка минимальна за счёт налоговых каникул. При этом бюджетный эффект для Канады и Казахстана смягчается стимулированием инвестиций и расширением налоговой базы в будущем.

Далее приведем пример по компенсации затрат на геологоразведку до 40% (по опыту Австралии).

Исходные данные для расчёта

(на 31.12.2025):

Компенсация геологоразведочных работ (ГРР): 1 000 млн руб.;

Прирост запасов: 5 000 кг (5 т);

Товарное золото (извлечение 90%): 4 500 кг (4,5 т);

Цена золота:

6 500 руб./г → выручка 29 250 млн руб.;

Себестоимость (AISC):

3 470 руб./г → затраты 15 615 млн руб.;

Амортизация: включена в AISC;

НДПИ (6%): 1 755 млн руб.

(прогрессивная надбавка не применяется, т.к. цена < 1900 долл./унция);

Расчёт налога на прибыль по ставке 25%:

Налогооблагаемая прибыль =

= 29 250 – 15 615 – 1 755 = 11 880 млн руб.;

Налог на прибыль (25%) =

= 11 880 × 0,25 = 2 970 млн руб.;

Суммарные налоги = 1 755 + 2 970 =

= 4 725 млн руб. (4,725 млрд руб.);

Бюджетный эффект = 4 725 – 1 000 =

= +3 725 млн руб.;

Рентабельность вложений (ROI) =

(4 725 / 1 000) × 100% = 472,5%

(каждый рубль компенсации ГРР возвращает 4,73 рубля налогов).

Таким образом, компенсация ГРР может стимулировать геологоразведку и развитие отрасли в целом.

Заключение

Проведённый анализ позволяет сделать следующие выводы

Российская налоговая система в золотодобыче за последние годы эволюционировала в сторону усиления фискальной нагрузки (повышение НДПИ, налога на прибыль, введение прогрессивной надбавки), однако меры стимулирования инвестиций (инвестиционные вычеты, налоговые каникулы, субсидии на разведку) остаются ограниченными и недостаточно дифференцированными. Зарубежный опыт демонстрирует эффективность следующих инструментов (применительно к конкретным регионам):

– инвестиционные налоговые кредиты (Канада, провинции Онтарио и Квебек);

– налоговые каникулы на 5–10 лет для новых проектов (Канада, Казахстан, ЮАР);

– субсидии на геологоразведку и инфраструктуру (Австралия, Индия);

– пониженные ставки для техногенных и трудноизвлекаемых руд (Китай, провинция Шаньдун); региональные льготы для депрессивных территорий (Индия, ЮАР).

Ключевые различия между Россией и зарубежными странами заключаются не столько в уровне ставок, сколько в наличии целевых стимулов, снижающих риски инвестиций и повышающих эффективность производства.

Предложены следующие направления совершенствования российской налоговой политики (с учётом единой даты анализа – 31.12.2025): 1) ввести пониженную ставку НДПИ (вплоть до 0%) для техногенных месторождений и отходов переработки, как в Китае; 2) расширить инвестиционные налоговые вычеты для НИОКР и приобретения оборудования, аналогично канадским кредитам; 3) предусмотреть налоговые каникулы по налогу на прибыль для новых проектов в удалённых регионах с высокой стоимостью инфраструктуры (по опыту Казахстана и Австралии); 4) разработать механизм субсидирования геологоразведочных работ по примеру Австралии; 5) внедрить дифференциацию ставок НДПИ в зависимости от качества руды и глубины переработки, стимулируя глубокую переработку.

Внедрение адресных льгот и гибких режимов налогообложения отрасли может способствовать сохранению бюджетных доходов, активизации инвестиций, повышению конкурентоспособности российской золотодобычи и обеспечению её устойчивого развития.

Статья подготовлена по результатам исследований, выполненных по государственному заданию Финансового университета при Правительстве Российской Федерации.

---

Conflict of interest

---

Financing

---

Библиографическая ссылка

Блошенко Т.А. СРАВНИТЕЛЬНЫЙ АНАЛИЗ НАЛОГООБЛОЖЕНИЯ ОРГАНИЗАЦИЙ, ОСУЩЕСТВЛЯЮЩИХ ДОБЫЧУ ЗОЛОТА, В РОССИИ И ЗА РУБЕЖОМ // Вестник Алтайской академии экономики и права. 2026. № 7. С. 5-12;
URL: https://vaael.ru/en/article/view?id=4539 (дата обращения: 21.08.2026).
DOI: https://doi.org/10.17513/vaael.4539